Penganalisis kewangan menggunakan pelbagai kaedah dan teknik untuk analisis syarikat. Seperti mekanik, dia memilih alat yang paling sesuai dengan keperluannya. Beberapa kaedah yang paling popular adalah komputasi sederhana dan boleh digunakan hanya oleh semua orang. Memahami beberapa cara perdagangan ini penting untuk menganalisis syarikat yang mungkin anda berminat untuk melabur atau untuk menganalisis perniagaan anda sendiri.
Analisis mendatar
Analisis mendatar membandingkan keputusan kewangan dari masa ke masa. Penganalisis penyata kewangan membandingkan penyata pendapatan atau kunci kira-kira untuk tahun-tahun berikutnya untuk mendedahkan trend atau corak. Walaupun berguna, tetapi kaedah ini juga mempunyai kelemahan. Sebagai contoh, caj perakaunan sekali seperti perbelanjaan untuk kemerosotan, kerugian akibat bencana alam dan perubahan dalam struktur syarikat dapat menghalang analisis yang tepat.
Analisis Menegak
Analisis menegak, atau bersaiz umum menyediakan penyata kewangan yang dilaraskan sebagai peratusan jumlah jualan atau kategori akaun yang lain. Teknik ini membolehkan penganalisis melihat komposisi kategori kewangan yang berlainan. Pada penyata pendapatan, jualan biasanya digunakan sebagai kategori rujukan dan merupakan penyebut semua pengiraan yang lain; kunci kira-kira menggunakan jumlah aset, jumlah liabiliti dan jumlah ekuiti. Kelemahan analisis menegak adalah bahawa ia hanya menawarkan satu tempoh operasi, secara amnya setahun. Hal ini dapat membuat kesulitan untuk membuat kesimpulan tentang perniagaan sepanjang masa.
Analisis nisbah
Penganalisis kewangan menggunakan pelbagai teknik yang secara kolektif dikenali sebagai analisis nisbah. Prosedur umum melibatkan pengiraan pelbagai nisbah kewangan - seperti margin keuntungan, akaun penerimaan-jualan, dan nisbah perolehan inventori - dan membandingkannya dengan syarikat lain atau peraturan umum. Terdapat beratus-ratus nisbah kewangan yang digunakan dan juga cara yang berbeza untuk mengira nisbah yang sama. Atas sebab ini, analisis nisbah dianggap lebih daripada satu seni daripada sains. Tidak konsisten ini adalah salah satu masalah teknik.
Penandaarasan
Teknik yang sering digunakan dengan analisis nisbah dan analisis menegak adalah penanda aras, yang mengira penyata kewangan bersaiz umum atau nisbah kewangan dan membandingkannya dengan syarikat dan piawaian industri yang lain. Teknik ini sangat popular dan kadangkala digunakan untuk membandingkan syarikat dengan pesaingnya. Walau bagaimanapun, penting untuk diperhatikan bahawa setiap syarikat berbeza; bahkan syarikat dalam industri yang sama mungkin memiliki falsafah pengurusan yang sangat berbeza, matlamat dan struktur kos. Oleh itu, penandaarasan boleh menjadi alat yang berkesan, tetapi mungkin tidak sesuai untuk ranking atau secara langsung membandingkan firma.
