Syarikat dikehendaki di bawah undang-undang persekutuan dan negeri untuk menyediakan pelabur dengan penyata kewangan secara tetap. Di samping itu, peminjam sering memerlukan penyata kewangan apabila syarikat memohon pinjaman. Sebuah syarikat mungkin mempunyai kapitalisasi faedah yang terakru dalam tempoh yang diliputi oleh penyata kewangan. Sama ada kepentingan itu ditambah kembali kepada penyata aliran tunai akan bergantung kepada kaedah yang digunakan syarikat untuk menentukan aliran tunai sedia ada.
Kapitalisasi Kepentingan
Perniagaan sering meminjam dana untuk membina aset jangka panjang seperti bangunan. Faedah yang dibayar atas dana yang dipinjam adalah faedah yang dipermodalkan yang termasuk dalam kos aset tersebut. Dengan memasukkan kepentingan dalam kos jangka panjang aset tersebut, faedah tersebut boleh dimasukkan apabila menyusut nilai aset tersebut. Jumlah kepentingan yang mungkin dipertimbangkan sebagai kapitalisasi dikira pada tarikh aset menjadi sangat sedia untuk digunakan.
Aliran tunai
Aliran tunai adalah salah satu daripada petunjuk utama kesihatan dan kestabilan kewangan syarikat. Pada yang paling asasnya, ia merujuk kepada wang tunai syarikat telah di tangan pada bila-bila masa atau semasa tempoh masa tertentu. Walaupun pendapatan bersih adalah salah satu tanda aras kesihatan kewangan syarikat, penyata aliran tunai memberikan maklumat tambahan yang mewujudkan pemahaman yang lebih baik tentang berapa banyak wang tunai yang masuk dan keluar dari perniagaan.
Menambah Kepentingan Kapitalisasi Kembali
Apabila syarikat menyediakan penyata pendapatan bersihnya, faedah yang dibayar dikurangkan sebagai debit. Contohnya, jika syarikat mempunyai pendapatan kasar sebanyak satu juta dolar dan membayar $ 100,000 untuk kepentingan dalam tempoh penyata, maka $ 100,000 akan dikurangkan sebagai debit daripada pendapatan kasar, sehingga pendapatan bersih $ 900,000. Anggapkan bahawa syarikat mempunyai perbelanjaan $ 200,000 lagi dalam tempoh penyata. Syarikat kemudian mempunyai pendapatan bersih $ 600,000. Penyata aliran tunai boleh menambahkan semula faedah itu jika ia telah dipermodalkan, untuk penyata aliran tunai yang menunjukkan $ 700,000 dalam tunai yang ada.
Pertimbangan
Tiada kaedah penerimaan pengiraan aliran tunai yang universal. Selama bertahun-tahun, aliran tunai lazimnya dikira dengan mengambil pendapatan bersih dan menambahkan susut nilai, termasuk faedah yang dipermodalkan. Ada yang berpendapat bahawa aliran tunai harus termasuk pendapatan sebelum bunga, cukai, susutnilai dan pelunasan (EBITDA). Pendekatan ini disukai oleh pemiutang, kerana ia secara amnya menghasilkan lebih banyak dana yang tersedia untuk membayar pembayaran prinsipal dan faedah. Lain-lain menggunakan kaedah aliran tunai percuma (FCF) untuk mencapai aliran tunai. Di bawah kaedah ini, perbelanjaan modal, termasuk faedah yang dipermodalkan, tidak akan ditolak daripada tunai sedia ada. Banyak variasi wujud, menjadikan kepentingan penyataan aliran tunai dipertikaikan.
